存款持续流失背后 存款格局或生变

互联网“宝宝”收益率集体“破5”的新闻，让原本神经紧张的银行业稍稍缓了一口气。“每到月末我们都很紧张，眼看着存款越来越难拉，真恨不得让存款收益也能坐上火箭往上蹿。现在理财产品稍稍在收益率上占了优势，还是让我们觉得日子稍微好过了点。”

某位银行一线员工的心声，恰是当前市场最好的写照。在利率市场化洪流的裹挟下，各类金融机构正拼尽全力占领业务“新高地”，试图从客户手中争取到真金白银。

存款去哪儿了

日前，央行公布了4月份金融数据，其中存款搬家的现象再次显现。统计数据显示，4月末我国人民币存款余额为108.45万亿元，减少6546亿元，同比多减5545亿元，其中住户存款减少1.23万亿元，再次创造近年新高；而存款增速也在4月保持下滑，仅为10.9%，为8年来最低水平。

那么，存款究竟都去哪儿了?

业内最为普遍的说法是，银行存款因为受到互联网金融的挑战，使得其活期存款面临着越来越大的流失压力。

而此前交行金研中心的一份报告也指出，新增居民存款的增速下降，表明利率市场化推进、理财产品增多、特别是货币市场基金快速发展对居民存款的分流明显，是利率对金融资源的调节作用凸显。

统计数据显示，2013年二季度末，我国货币基金总规模仅为3042亿元，而在互联网金融产品的带动下，这一数据不断突破。统计表明，截至2013年三季度末，我国货币基金总规模上升到4802亿元，其中仅“余额宝”就贡献了557亿元；至2014年3月末，在互联网金融浪潮的助推下，我国货币基金规模已同比暴增6959亿元，达到1.44万亿元，规模几乎翻番。

其他各类基金则均呈现净赎回态势。在货币基金推动下，一季度公募基金总规模增长15%达到3.459万亿元，货币基金独占41.7%，超越股票基金成为第一大基金品种。

不仅如此，事实上部分银行理财产品也成为分流存款的工具。有银行业内人士向记者透露，由于非保本的银行理财产品不算存款，因此许多银行为了应对月末以及季末等时间节点的存贷比考核，经常故意把部分理财产品设计成季末最后一天到期，从而在关键时点获得活期存款。只不过一旦过了季末，这些理财资金转成的活期存款也将再次变身理财产品，这部分资金的出表也将导致出现住户存款减少的现象。

而银率网分析师毛亚斌指出，除了4月大量资金流向理财市场外，实际上自2011年以来，每逢4月银行存款均会出现下滑，并且保持着逐年递增的趋势。可见随着利率市场化进程的加速，传统银行存款业务受到的冲击越来越严重。